Yapılandırılmış Borçlanma Ürünleri

Bağımsız finans şirketi olan Bosphorus Finance, kendi sektöründe size en iyi hizmeti sunabilmek adına güçlü bir şekilde çalışıyor. Nitelikli ve bireysel müşterilerimizin beklentilerini karşılamak için özel ürün ve hizmetler sunuyoruz. Türkiye’nin önde gelen isimlerinden biri olmanın verdiği gurur ile kendi alanımızda en iyisi olmak için hizmetimizin sınırlarını ortadan kaldırıyoruz.

Rekabetçi ve belirsiz pazar ortamında, yeni nesil yatırım ürünlerinden olan yapılandırılmış borçlanma ürünleri, şirketlerin kaynak arayışlarına yenilikçi ve akılcı çözümler bulmak Bosphorus Finance olarak kuruluş misyonlarımız arasındadır.  Genel anlamda yapılandırılmış ürünler, geleneksel ve doğrudan ürünlere alternatif teşhir sağlamak için tasarlanmıştır. Yani, değerli bir varlıktan ve yatırım stratejisinden türetilir ve buna dayanan menkul kıymetlerdir. 

Verdiğimiz hizmet doğrultusunda yatırımcılarımıza kendi risk profillerine uygun farklı dayanak varlıklara sahip Yapılandırılmış Borçlanma Ürünleri sunmaktayız.

Yapılandırılmış Borçlanma Ürünleri

• Şirketlerin büyüme stratejilerini ve hedeflerini desteklemek ve bu durumu finanse etmek için kaynak üretimi
• Mevcut borçlarının yapılandırılması
• Yeni borçlanma yöntemlerinin bulunması
• Alacak seküritizasyonu
• Varlığa Dayalı Menkul Kıymet ve Varlık Teminatlı Menkul Kıymetler
• Dönüştürülebilir Tahvil

Borç Yapılandırmanın Avantajları Nelerdir?

• Kişiye Özel Strateji : Piyasa değeriniz ve beklentiniz, menkul kıymetler tercihiniz ve risk alma potansiyeliniz doğrultusunda tamamen size özel strateji oluşturabilirsiniz.
• Esnek ve Hızlı Yatırım Olanağı : Düşen ve yükselen piyasa doğrultusunda farklı stratejilerde yatırım yapabilirsiniz.
• Risk Yönetim : Portföyünüzde bulunan menkul kıymeti riski dağıtmak için kullanabilirsiniz. Aynı zamanda ana paranızı koruyarak getirinizi yükseltebileceğiniz stratejiler elde edebilirsiniz.
• Menkul Kıymetleştirme : Kredi limiti açmaya gerek kalmadan işlem görmesini sağlayabilirsiniz.
• Vergi Etkinliği : Herhangi bir vergi beyanına gerek duymadan yatırım yapabilme imkanına erişebilirsiniz.

Bosphorus Finance olarak, risk tercihinizi ve getiri beklentinizi tamamen size bırakıyoruz. Danışmanlarımız kişiye özel çalışıyor ve tüm süreçlerde sizinle birlikte bu yolda ilerliyor. Yapılandırılmış Borçlanma Ürünleri ile ihtiyaçlarınıza hızlı ve doğrudan finansal çözümler üreterek dayanak varlığınızın performansına bağlı olacak şekilde bu alandan farklı oranlarda getiri sağlama imkanını sunuyoruz.

Yapılandırılmış borçlanma ürünleri opsiyon, endeks, emtia, döviz vb. gibi farklı dayanak varlıklar üzerine kurgulanabilen, kendilerine özel risk profiline sahip olan ve getirisi dayandığı varlık ya da varlıklara göre değişiklik gösterebilen sermaye piyasası araçlarıdır. Çoğu yapılandırılmış ürünün sabit bir vadesi vardır ve belli bir faiz oranı ödeyebilir. Yapılandırılmış ürünler ayrıca artırılmış bir faiz oranı sağlıyorsa, referans varlığını da o kadar sınırlar.

Son zamanlarda aracı kurumlar ve yatırım danışmanları yapılandırılmış borçlanma ürünlerinin pazarını genişletmeye başladılar. Menkul kıymetler, oldukça özelleştirilmiş risk – getiri hedeflerini kolaylaştırmak ve yatırımcılara kolay erişim sağlamak için tasarlanmıştır. Bu açıdan olaya dahil olursak, varlığa dayalı menkul kıymetler, finans şirketlerinin alacakları karşılığında çıkardığı araçlardır. Bazı şirketlerin açtığı krediler, sözleşmelerden doğan alacaklar, yatırımcıların portföylerindeki satışlardan doğan alacaklar bu araçlara dayanak olabilir. Böylece finans şirketi de vadesi henüz gelmemiş alacaklara likidite sağlar. Bu durumda yatırımcı da farklı dayanaklara sahip alacak havuzundan da getirisini alır. Varlık Teminatlı Menkul Kıymetlerin, varlığa dayalı menkul kıymetlerden farkı ise aracı çıkaran şirketlerin alacaklarını güvence göstermesidir. Güvenin ve teminatın olması, menkul kıymetlerin ödenmeme riskini minimalize eden bir etmendir. Varlığa dayalı ve varlık teminatlı menkul kıymetler, tahvil ve bonolar gibi, indirim veya dönemsel süreçte değişken yapılı faiz ödemeli olarak ihraç edilebilme imkanı doğar.  Banka aktivitesinde, vadesi gelmemiş riski az değerlerin menkul kıymetleştirme işlemlerine seküritizasyon denir. Seküritizasyon sadece bankalar arasında değil şirketler ve şahıslar da arasında da yapılır. Oldukça zor işlemlerdir ve minimum 6 aylık emek sonucu ortaya bir şeyler çıkabilir.

Globalde özellikle yurtdışında yaygın olarak kullanılan VDMK’lar, reel sektörün de elinde bulundurduğu varlıklar karşılığında hem yatırımcıya hem de kaynak firmalara avantaj sağlar.

Nasıl Avantajlar ;

VDMK aşağıdaki kuruluşlar tarafından kurulabilir;

• Banka
• Yetkili aracı firmalar
• Finans şirketleri

Peki, ne için yapılır?

• Nitelikli yatırımcılar için uygundur. Bunun sebebi ise yatırımcıların ihtiyaç ve beklentilerine göre istenilen vadede ihraç edilebilmesidir.
• Amaç, ana kaynağı koruyarak gelecek olan geliri maksimize etmeyi hedefler.
• Yüksek katılım oranı sağlar.
• Portföyü riskten koruma
• Getiriyi geliştirme ve çeşitlendirme

İş ortaklıklarının uzun süreli fon sağlamada ve kaynaklarını korumada kullanılan araçlardan biri de belirli koşullar altında menkul kıymetler örgüsünün içine dahil edilen yapılandırılmış borçlanma araçlarından biri olan dönüştürülebilir tahvillerdir. Dönüştürülebilir tahvil, faiz ödemeleri sağlayan, hisse senedine dönüştürülebilen sabit gelirli kurumsal borç tahvilidir. Hisse senedine veya diğer menkul kıymetlere dönüştürülen tahviller borç ve sermayeyi bir arada tutan kavramdır. Örneğin, hisse senedinin değeri artarsa tahvilin değeri yükselir, değeri azalırsa aynı oranla tahvil değeri de azalır. Tahvilden hisse senedine dönüşüm, tahvilin ömrü boyunca belli dönemlerde gerçekleşir ve genelde tahvil sahibinin kararına bağlıdır. Dönüştürülebilir tahvilin en büyük avantajı şirketler için esnek finansman alternatifidir.

Dönüştürülebilir Tahvilin Avantajı Var Mıdır?

Yatırımcılar, tahvili hisse senedine dönüştürme kararı alınca sabit oranlı faiz ödemeleri alır ve hisse senedi değer kazandıkça yatırımcı da kazanır. Yatırımcılar ön ödeme yaptıkları için risk alırlar fakat şirketler hisselerini vakit kaybetmeden sermaye arttırarak fayda sağlarlar. Bu sayede firmalar, geleneksel tahvillere oranla şirketin borçları için daha düşük faiz oranı ödeme imkanına sahip olurlar.

Bosphorus Finance, disiplinli fakat esnek bir varlık yönetimi anlayışı yaklaşımı ile yatırımcıların birden çok ihtiyacına hizmet etme hedefi ile çeşitli varlık sınıfına ve yatırım stiline hitap eder. Genel portföyü yönetmeye yardımcı olmak için bir yatırımcının varlık tahsisi stratejik olarak kullanılabilir. Yatırımcının risk iştahı ne olursa olsun, yatırımcının amaç ve hedeflerini yansıtmak için risk, portföyün tamamında yönetilmelidir. Piyasanın risklerine göre uyarlanmış getiriyi ve performansı artırabilen benzersiz özelliklerle Bosphorus Finance Yapılandırılmış Borçlanma Ürünleri, yatırımcıların portföyünü tamamlamak ve portföy özelliklerini etkilemek için kullanılabilir. Yapılandırılmış Ürünler değişen öncelikleri ele alır, portföyün risk getiri profilini iyileştirerek maksizime etme hedefi koyar ve servet yöneticilerinin hedeflere ulaşmalarında yardımcı olur. Aynı zamanda optimize edilmiş maliyet ve daha fazla şeffaflıkla portföyü alfa konumuna yükseltir. Bosphorus Finance, siz değerli yatırımcılarımız için servet yaratma ve yönetme konusunda her an yanınızdayız.